IRDM Reddit Mentions | ChartExchange

Försökte lägga in den som PDF men funkade inte så graferna kommer inte med, hoppas inte formateringen blir helt fel nu.
Iridium Communications (IRDM) - Universums mest undervärderade aktie?
image.png
B 2025/12/13
Beskrivning av IRDM
Iridium Communications erbjuder mobila satellit kommunikationstjänster genom sina satelliter i låg omloppsbana, vilket ger global täckning. Bolaget levererar röst- och datakommunikationstjänster till USA:s regering, utländska regeringar, företag, icke-statliga organisationer och konsumenter. Källa: IRDM
Varför IRDM?
Jag tror att många kommer få upp ögonen för IRDM eftersom företaget har en monopolställning inom sitt område, LEO. LEO är väldigt bra eftersom det ger extra bra täckning samt mycket lägre latency jämfört med satelliter som är högre upp. IRDM har också väldigt bra finanser, vilket kommer att finnas bilder på längre ner i PDF-filen. Deras huvudkund är den amerikanska staten, vilket ger IRDM väldigt säkra kontrakt. De har även kontrakt med andra stora aktörer, vilket ger stabila kontrakt och kassaflöden. Jag anser att denna aktie är undervärderad med tanke på deras position med monopol på LEO. Jag tror även att detta kan vara en bra aktie eftersom jag under 2026 tror att sektorn som kommer rusa är rymd sektorn, speciellt nu när det börjar bli dags för Elon Musks rymdbolag SpaceX, som har en intern värdering på 800 miljarder dollar enligt NYT , men enligt Placera vill de ha en IPO när deras värdering är på hissnande 1 500 miljarder dollar. Jag tror att detta kan ge mer hype åt rymd sektorn, vilket kommer gynna alla rymdbolag, inte minst IRDM.
Marknad och sektor
Sektorn som IRDM verkar i är inte så stor, det finns enligt Space stocks enbart 35 noterade bolag globalt, men det finns även SpaceX såklart som är onoterat. IRDM är väldigt nischade och håller enbart på med kommunikationstjänster, vilket enligt tidigare nämnd källa det bara finns 8 bolag. Som jag tidigare nämnde har IRDM även monopol inom detta LOE, vilket styrker deras position och sannolikheten att aktien kommer stiga. Bifogar en tabell på de största konkurrenterna med deras PE tal samt market cap.
Ticker
Marketcap i USD
PE/TAL
GOGO
1.1B
-117
SESG
1.4B
-53
VSAT
1.5B
-4.34
ASTS
2.7B
-44
TSAT
246M
-4.2
IRDM
3.8B
14.7
SATS
3.9B
-1.7
GILT
417M
31
ETL
952.3M
-0.84
Finanser
Jag tänkte dyka in lite i IRDMs finanser för att se hur bolaget mår och har gjort några tabeller.
Denna bild är hur omsättningen, vinsten och vinstmarginalen är.image.png
Denna bild är hur omsättningen, vinsten och vinstmarginalen är. Om omsättningen ökar innebär det att verksamheten ökar, vilket gör att företaget kan fortsätta expandera och få fler kunder. Vinst visar hur mycket pengar som blir kvar efter alla kostnader, räntor och skatter. En positiv vinst betyder att företaget går med vinst och har en hållbar affärsmodell, medan en negativ vinst visar att kostnaderna är högre än intäkterna och att företaget eventuellt behöver extern finansiering för att fortsätta verksamheten. Vinstmarginal visar hur stor del av omsättningen som blir kvar som vinst, och ger en bild av företagets effektivitet och kontroll över kostnaderna. Hög vinstmarginal betyder att företaget är effektivt och kan omvandla intäkter till vinst, medan låg marginal kan tyda på höga kostnader eller investeringar i tillväxt.
Här är en tabell på det största bolaget i sektorn, deras ticker är SATS. Om vi kollar på skillnaderna mellan IRDM och SATS ser vi tydligt att SATS omsätter mycket mer, man kan inte omvandla detta till vinst. IRDM har mindre omsättning men kan få vinst ifrån sin omsättning. Under 2024 hade IRDM en vinst på $112.8 MUSD medan SATS förlorade nästan samma summa, de gjorde en förlust på nästan $119 MUSD. SATS hade nästan 19 gånger större omsättning men ändå gjorde IRDM $232 MUSD. Detta visar på att IRDM har en mycket effektiv affärsmodell.
image.png
Nu ska jag dela en tabell på vinst/aktie på både IRDM men även SATS för att få lite jämförelse. Vinst per aktie, ibland även kallat för EPS, kan användas för att kunna jämföra lönsamhet mellan olika företag även om de har olika storlek på omsättning eller antal aktier.
Bolag
EPS
IRDM
0.94
ASTS
-2.1
SATS
-0.44
TSAT
-4.6
GOGO
0.6
GILT
0.44
VSAT
-9.1
SESG
0.3
ETL
-1
Här kan vi se att IRDM tydligt gör mest vinst per aktie, vilket är bra.
Nedan kommer jag att lägga in en tabell som visar omsättning/aktie. Det visar som jag skrev tidigare att om omsättning ökar innebär det att verksamheten ökar, vilket gör att företaget kan fortsätta expandera och få fler kunder
image.png
Nedan lägger jag in en tabell på nettoskuld/EBITDA
image.png
EBITDA visar hur lönsam Iridiums kärnverksamhet är innan räntor, skatter och avskrivningar. Ett stabilt och ökande EBITDA visar att bolaget genererar starka kassaflöden från sin verksamhet.
Nettoskulden hos IRDM är mycket låg, vilket innebär att bolaget har en stark balansräkning och låg finansiell risk. Kombinationen av positiv EBITDA och låg nettoskuld gör att IRDM har god förmåga att finansiera sin verksamhet, hantera sämre tider och fortsätta växa utan att vara beroende av ny skuldsättning.
Analytikernas förväntan
Analytiker tror enligt Avanza , som har hämtat sin data från S&P Global och Millistream, att IRDM kommer ha en snittlig utveckling på hela 58.8%. Den analytikern som är mest optimistisk tror att aktien kan stiga hela 113% medan analytikern som är mest pessimistisk tror på en minskning på 14.5%. Jag gillar risk-rewarden på detta. Infogar en tabell nedan.
image.png
Sammanfattning av caset
OBS jag låter AI göra sammanfattningen utifrån vad jag redan skrivit!
Iridium Communications (IRDM) är ett satellitbolag som erbjuder globala röst- och datakommunikationstjänster via satelliter i låg omloppsbana (LEO). Bolaget har en stark och nischad position inom satellitkommunikation och levererar tjänster till bland annat USA:s regering, andra statliga aktörer, företag och organisationer världen över.
IRDM har i praktiken en monopolställning inom sitt område, vilket tillsammans med LEO-teknikens fördelar – bättre täckning och låg latency - ger bolaget ett tydligt konkurrens övertag. De statliga kontrakten ger stabila och långsiktiga kassaflöden, vilket bidrar till bolagets finansiella trygghet.
Jämfört med konkurrenterna i sektorn sticker IRDM ut genom sin lönsamhet. Trots att flera större aktörer har betydligt högre omsättning, lyckas IRDM omvandla sin omsättning till vinst. Under 2024 gjorde IRDM en vinst på 112,8 MUSD, medan sektorns största bolag, SATS, redovisade en förlust på cirka 119 MUSD trots nästan 19 gånger högre omsättning. Detta visar att IRDM har en mycket effektiv affärsmodell.
IRDM har även högst vinst per aktie (EPS) bland jämförbara bolag, vilket visar att bolaget skapar mer värde per aktie än sina konkurrenter. Samtidigt har IRDM låg nettoskuld i relation till EBITDA, vilket ger en stark balansräkning och låg finansiell risk.
Analytiker ser dessutom en tydlig uppsida i aktien, med en genomsnittlig prognos på cirka 58,8 % uppgång och ett optimistiskt scenario på över 100 %. Sammantaget framstår IRDM som ett undervärderat, lönsamt och finansiellt stabilt bolag med stark position i en sektor som kan få ökad uppmärksamhet de kommande åren.
—------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
Källor
https://www.avanza.se/aktier/om-aktien.html/390735/iridium-communications
https://www.spacestockreport.com/space-stocks/?utm
https://www.placera.se/telegram/ipo-spacex-uppges-sikta-pa-notering-nasta-ar-bn-20251209
https://www.nytimes.com/2025/12/12/technology/elon-musk-spacex-ipo.html
https://investor.iridium.com/
Alla grafer är egengjorda med data ifrån https://investor.iridium.com/annual-reports